Tagesbericht vom 18.10.22

Der Goldpreis gibt im gestrigen New Yorker Handel von 1.658 auf 1.650 $/oz nach. Heute Morgen kann der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong zulegen und notiert aktuell mit 1.661 $/oz um 10 $/oz über dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien können sich weltweit erholen.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Europäische Staatsanwaltschaft ermittelt im Zusammenhang mit den Impfstoffkäufen der EU. Vor allem wird ein Deal über 1,8 Mrd Impfdosen von Biontech/Pfizer im Wert von 35 Mrd Euro kritisiert, den die EU-Chefin Ursula von der Leyen mit Pfizer Boss Albert Bouria ausgehandelt hat und der nur teilweise öffentlich gemacht worden ist.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis gibt der Goldpreis bei einem schwächeren Dollar nach (aktueller Preis 53.894 Euro/kg, Vortag 54.476 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber verbessert sich (aktueller Preis 18,79 $/oz, Vortag 18,43 $/oz). Platin zeigt sich stabil (aktueller Preis 918 $/oz, Vortag 908 $/oz). Palladium verliert (aktueller Preis 1.941 $/oz, Vortag 1.958 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich seitwärts. Der Ölpreis gibt leicht nach (aktueller Preis 92,29 $/barrel, Vortag 92,41 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 2,8 % oder 2,7 auf 99,1 Punkte. Bei den Standardwerten steigt Freeport 4,3 %. Bei den kleineren Werten können GoGold und McEwen jeweils 4,1 % zulegen. Bei den Silberwerten erholen sich Mandalay 14,8 %, Coeur 7,3 % und Aya 6,1 %. Minaurum fallen 8,1 % und Bear Creek 8,0 %.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel sehr fest. Harmony ziehen 9,6 %, Impala 5,7 %, Anglogold 4,8 %, DRD 4,6 % und Sibanye 4,5 % an.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen freundlich. Bei den Produzenten steigen Northern Star 5,6 %, Evolution 5,3 % und Resolute 5,0 %. Gegen den Trend fallen St Barbara 21,6 % (schwacher Quartalsbericht), Gascoyne 5,8 % und Pantoro 5,4 %. Bei den Explorationswerten können Castle und Saturn jeweils 8,3 % sowie Genesis 8,0 % zulegen. Bei den Metallwerten verbessern sich Image 6,5 % und Metals X 5,5 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 2,5 % auf 141,85 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Image (+6,5 %), Auteco (+5,0 %) und Resolute (+5,0 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der St Barbara (-21,6 %) und Gascoyne (-5,8 %). Der Fonds dürfte heute gegen den Xau-Index nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 30.09.22 verliert der Fonds 10,9 % auf 145,12 Euro und entwickelt sich schwächer als der Xau-Index (+5,6 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 22,3 % (Xau-Index -11,6 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 45,1 % vom Xau-Index (-5,8 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen verringert sich durch die Kursverluste von 122,8 auf 109,2 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 22,3 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 4,3 % auf 39,05 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Mandalay (+14,8 %), Coeur (+7,3 %) und Impala (+5,7 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der St Barbara (-21,6 %), Minaurum (-8,1 %) und Bear Creek (-8,0 %). Der Fonds dürfte heute weniger als der Hui-Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 30.09.22 verliert der Fonds 2,5 % auf 39,10 Euro und entwickelt sich damit schwächer als der Hui-Index (+6,7 %). Seit dem Jahresbeginn verliert der Fonds 20,2 % (Hui-Index -12,9 %). Das Fondsvolumen verringert sich durch die Kursverluste von 139,8 auf 135,7 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 20,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 200 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 1,0 % auf 47,30 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Genesis (+8,0 %), Northern Star (+5,6 %) und Leo Lithium (+5,3 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Benz (-3,8 %) und Odyssey (-3,2 %). Der Fonds dürfte heute gegen den TSX-Venture Index nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 30.09.22 verliert der Fonds 10,9 % auf 47,69 Euro und entwickelt sich damit schwächer als der TSX-Venture Index (-6,9 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 22,5 % (TSX-Ventureindex (-36,7 %). Das Fondsvolumen verringert sich durch die Kursverluste von 17,8 auf 16,0 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 22,5 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr